“女版巴菲特”公布《Big Ideas》陈诉――2021年14个最有投资价值的前沿手艺
九、无人机送货 据了解，ARK是第一个买入了比特币的ETF，2015年ARK比拟特币的持仓是1%。2017年比特币暴涨后，在ARK的持仓占比增长到了10%，随后比特币冲顶下跌，ARK则在暴跌前乐成逃顶。 据媒体报道，凯瑟琳在很早前就看好特斯拉，是特斯拉股票忠实的持有者。2016年第四季度时，ARK就起头买入特斯拉股票，其时股价在35-45美元之间。2017年，特斯拉股价大年夜涨46%，但仍有很多阐发师看跌，而ARK仍将持股量扩大年夜了至少13倍。 ARK相信，与短读平台相比，长读手艺提供了更高的准确性、更周全的变体检测和更丰硕的功效集。到2025年末，高度精确的长读和短读测序将接近本钱平价。 近日，知名投资管理公司方舟投资公布了最新的《Big?Ideas》陈诉，这家由“女版巴菲特”之称的凯瑟琳・伍德创建的投资公司从2017年起，在每年年头公布一期《Big?Ideas》陈诉，预测这一年最有投资价值的前沿手艺。在之前的陈诉中，ARK就准确的预测到了特斯拉和比特币的投资机遇。 机器人时代到临，创造更多就业机遇。人们广泛担忧自动化将摧毁就业机遇，但ARK以为，自动化将赋予人类权力，提高生产率和人为增长。 在这份《Big?Ideas?2021》陈诉中，ARK共阐发了14个媒介手艺，包含深度学习、数据中心芯片革命、虚拟世界、数字钱包、电动汽车、自动驾驶、送货无人机和3D打印等。500)this.width=500' align='center' hspace=10 vspace=10 rel='nofollow'/>一、深度学习 无人机将大年夜幅降低运输货品和人员的本钱。更低的电池本钱和自主手艺应该为无人机提供动力。 ARK以为，到2030年，无人机送货平台将发生约2750亿美元的送货收入，500亿美元的硬件贩卖收入，以及120亿美元的测绘收入。 ARK的研究显示，数字钱包目前的价值在每用户250美元到1900美元之间，但到2025年，数字钱包的价值可能会扩大年夜到每用户2万美元，这意味着美国将有4.6万亿美元的机遇。 随着电子游戏的成长，它们的商业模式也在不竭成长，现在电子游戏的盈利模式正转向虚拟商品。根据ARK的研究，在曩昔10年里，游戏内部采办占游戏总收益的比例从20%上升到75%。到2025年，这一比例将到达95%。全球游戏收益细分500)this.width=500' align='center' hspace=10 vspace=10 rel='nofollow'/>四、数字钱包 同样，自动叫车服务可以发生50%的利润率，但其较低的价钱点将使整个市场的营收从1500亿美元扩大年夜到60%，到2030年将到达6-7万亿美元。 资料显示，凯瑟琳伍德1956年出生于美国加州洛杉矶，1981年以优异的成绩获得南加州大年夜学的金融学学士学位，随后成为股票阐发师，2001年进入联博资产管理任投资总监。2013年，凯瑟琳离开联博资产并创立方舟投资，继承CEO的职位。 细胞免疫疗法的立异，包含TILs、TCRs和CAR-T细胞疗法，可以将潜在市场增加近三倍，在目前130亿美元的总潜在市场上增加300亿美元。异体疗法使癌症早期更容易应用，可能增加700亿美元的TAM。细胞治疗立异和异体细胞的结合可以分外增加1500亿美元，将肿瘤基因治疗的总TAM增加约20倍，到达2600亿美元以上。500)this.width=500' align='center' hspace=10 vspace=10 rel='nofollow'/>“女版巴菲特”资料补充 特斯拉，是Ark第一重仓股，截至2020年12月29日，ARK基金持股特斯拉总数约为283万股，总市值18.8亿美元，占持仓比重的10.1%。ARK基金重仓股特斯2020年头至今收益达690.97%。 而把时间拉长至5年，该产品2014年发行，据截至2020年11月30日的基金陈诉显示，该基金5年净值增长年化到达41.59%，远远超过标普500指数不到14%的表现。ARKK是方舟金管理规模最大年夜的产品，总资产规模也在净值的暴涨同时暴涨，最新超172亿美元，为全球最大年夜的主动管理ETF之一。 根据ARK的研究，未来15-20年，深度学习将为全球股票市场增加30万亿美元的市值。500)this.width=500' align='center' hspace=10 vspace=10 rel='nofollow'/>二、数据中心的再次革命 该基金的投资主题是“颠覆式立异”。专注的范畴包含工业立异、分子生物学和网络开辟。如今颠覆式立异已随着Ark?Innovation的现象级乐成变成了一个极为时髦的词汇。 自动化有可能将无偿劳动转变为有偿劳动。例如，随着食品服务的自动化，它们将把食品准备、清洁和杂货店购物转变为包含食品配送在内的市场勾当。 十二、长读基因测序 注：比特币上周突破55000美元/枚，目前的资本规模刚刚超过1万亿美元。 从2017年的搜索量来看，比特币价钱的上涨彷佛不太受炒作的驱动。随着比特币彷佛获得了更多的信任，一些公司正将其视为资产欠债表上的现金。 3D打印节省了时间、本钱和华侈，同时创造了全新的部件架构。3D打印是一种逐层制造物体的增材制造方式，与传统的减法制造不同，传统的减法制造是将质料从更大年夜的块中去除。 ARK以为，3D打印将给制造业带来一场革命，其年增长率约为60%，跳跳外汇，从2020年的120亿美元增长到2025年的1200亿美元。 今天，虚拟世界是相互独立的，但在未来，它们可能会相互操作，最终形成未来学家所以为的“Metaverse”世界。 虚拟世界包含电子游戏、加强现实和虚拟现实。 ARK相信，在不久的将来，无人机将会比以往更快、更方便地递送包裹、食物，乃至是人。无人机可能会改变购物行为，减少旅行时间，拯救生命。 数字钱包代表着口袋里价值4.6万亿美元的机遇。Venmo、现金应用和风险投资初创公司很数字钱包来颠覆传统的银行业务。 数据中心的上一次革命是在上世纪90年代，从RISC处置器到英特尔的低本钱PC衍生的x86架构。依附个人电脑市场的表现，英特尔颠覆了高端市场的老牌公司。 长读基因测序可以提供更完整的人类基因组图片。下一代DNA测序是基因组革命背后的驱动力。虽然短读测序在历史上占主导地位，但我们相信长读序测序以较快的速度获得市场份额。 根据莱特定律，ARK预计到2025年，电动汽车销量将从2020年的220万辆增长约20倍，到达4000万辆。 深度学习手艺可能是我们这一代人能够见到的最重要的软件突破。曩昔，所有的步伐都是靠“人类”编写的，而深度学习的呈现改变了这一场所排场。作为AI的一种情势，深度学习手艺可以操纵数据自动编写步伐，它将为各行各业带去革命性的改变。 十三、癌症筛查 虚拟世界的定义是一个计算机模拟的情况，任何人都可以在任何时间拜候。社会每天都与虚拟世界互动，而这些虚拟世界现在还处于起步阶段。 ARK预测，ARM和RISC-V的结合将从2020年的0%市场份额，到2030年到达71%的服务器市场份额。500)this.width=500' align='center' hspace=10 vspace=10 rel='nofollow'/>三、虚拟世界 根据ARK的研究，假如到2025年，美国2.3亿数字钱包用户中的每个人的价值都到达1.99万美元，那么美国数字钱包的价值将到达4.6万亿美元。500)this.width=500' align='center' hspace=10 vspace=10 rel='nofollow'/>五、比特币 华尔街女基金经理：凯瑟琳伍德，她执掌的方舟投资，旗下产品净值2020年暴涨170%，被誉为“女版巴菲特”！因为她旗下的产品太牛了：代表产品ARKK，2020年暴涨170%，净值从50美元暴涨至最新的134.81美元。 方舟旗下有5只主动管理ETF和2只指数型ETF，别离是ARK立异主题基金、自主手艺和机器人基金、下一代互联网基金、基因革命主题基金、金融科技立异基金，3D打印立异基金和以色列立异手艺基金。而截至2020年11月30日，所有基金的净值表现都十分突出。和巴菲特纷歧样的是，凯瑟琳更偏好投资、只专注于投资科技立异板块。包含新能源汽车、区块链、基因、互联网企业等。 ARK以为，比特币的快速增长为它在投资组合中的配置定位，而且比特币提供了资产中最引人注目的风险回报。正如ARM阐发显示的那样，在未来的5到10年里，它的网络资本规模可能从大年夜约5000亿美元扩大年夜到1-5万亿美元。 液体活组织查抄比历史上任何医疗干涉干与都能降低更多的癌症死亡率。根据ARK的研究，立异手艺的融合将多种癌症筛查的本钱从2015年的3万美元降至现在的1500美元，降落了20倍，到2025年将再降落80%以上，降至250美元。 十、商业航天 数据中心，算力的发电站，正在经验一场革命。虽然英特尔占据了世界处置器收入的90%以上，现在更廉价、更快、更节能的处置器正起头代替英特尔。 自动空中旅行已经成为可能，并且价钱低廉。电池手艺正在改进，足以使飞行能量储备合适规定，使空中出租车和空中救护车能够宁静升空。别的，机器学习手艺的改进使自主飞行成为可能，大年夜大年夜降低了本钱。 无论是在繁荣时期仍是艰巨时期，电动汽车的销量都占据了不菲的市场份额。在最近的COVID-19疫情期间，汽油汽车的销量有所降落，但全球电动汽车销量继续增长。500)this.width=500' align='center' hspace=10 vspace=10 rel='nofollow'/>七、自动化 ARK以为ARM、RISC-V和图形处置单位可能会成为新的强大年夜的云计算处置器，这两家公司的年收入将以45%的速度增长，到2030年到达190亿美元。 ARK以为，比特币已经在分散化的投资组合中获得了一定份额。基于曩昔10年各资产类此外日回报率，ARK的阐发表白，比特币的配置比例应该在2.55%到6.55%之间。 在颠覆性立异的理念下，方舟投资在凯瑟琳伍德的领导下，乐成布局了特斯拉，一战“封神”，声名鹊起。其实方舟投资不仅乐成布局特斯拉，在比特币上也有收获。 随着生齿规模临床效用数据的激增，ARK相信1500美元的价钱标签将打开针对65至80岁人群的多种癌症筛查市场，这一年事段是癌症发病率最高的年事段。 移动支付在中国已经其GDP的2.5倍。在短短5年时间里，中国移动支付的规模增长了15倍以上，从2015年的约2万亿美元增长到估计的36万亿美元，几乎是中国2020年GDP的三倍。 ARM估计，该公司的长期收入将以每年82%的速度增长，从2020年的2.5亿美元增长到2025年的50亿美元左右。 航天财产正在腾飞。火箭和卫星本钱的降落正在颠覆这个一度被视为垄断和官僚主义的行业。得益于深度学习、移动连接、传感器、3D打印和机器人手艺的前进，几十年来一直膨胀的本钱起头降落。成果，卫星发射和火箭着陆的数量激增。 从业经验逾30年的凯瑟琳，则在2020年才“封神”，因为这一年，方舟投资旗下基金ARKK大年夜放异彩，于圣诞前夜超过了摩根大年夜通，成为了规模最大年夜的主动管理型ETF。 机构投资可能会比拟特币的价钱发生重大年夜影响。根据ARK的模拟投资组合配置，2.5%至6.5%之间的机构配置可能会比拟特币价钱发生20万至50万美元的影响。500)this.width=500' align='center' hspace=10 vspace=10 rel='nofollow'/>六、电动汽车 在强劲的网络根基面的支持下，比特币的价钱创下了历史新高。而ARK的研究表白，其网络根基面依然健康。 在数据中心，ARK以为GPU将成为主要加快器，到2030年将以每年21%的速度增长至410亿美元。 自2010年以来，基因治疗和编辑试验增加了5倍。到目前为止，FDA只批准了10种基因疗法。截至2020年末，712项尽力的基因治疗临床试验正在举行中，其中238项是在2020年启动的。根据典型的试验失败率调整后，大年夜约有170种基因疗法可能会在未来十年内获得批准并商业化，细胞和细胞免疫疗法可以增加2500亿美元的收入。 八、自动驾驶网约车 由于人工智能、基因编辑和下一代测序的呈现，失败率和上市时间应该会降落，批准率也会加速。 假如投资者能够追随上述的14个关于前沿手艺的投资标的目的，在中长线来看，预计会获得很是不错的收益。 凡是，癌症疗法起首在液体肿瘤上举行测试。然而，实体肿瘤占确诊癌症的88%。颠末10年的试验，美国食品和药物管理局批准了口服化疗格列卫，其中7年用于实体肿瘤。这条时间表表白，FDA可能会在2025年批准首个用于实体肿瘤的CAR-T疗法。 不外在ARK不受SEC法则限制的自主投资组合中，一直有比特币的一席之地，目前仓位大年夜概是7%。近期比特币乐成突破50000大年夜关，再一次给“女巴菲特”提供了巨大年夜的收益。 值得一提的是，不同于一些基金公司敷衍研究陈诉的讳饰，方舟投资经常将对颠覆性立异范畴开展的研究陈诉公布到官网上，每周五下午尚有针对外部人士开放的研究聚会会议，而且在社交平台上与专业人士讨论投资标的，可谓很是“亲平易近”。 根据ARK公司的研究，轨道航天机会号――包含卫星连接和高超音速飞行――每年将超过3700亿美元。 因此，美国的多种癌症筛查市场将扩大年夜到1500亿美元。 ARK的研究显示，目前打车市场在全球范围内的营收约为1500亿美元，在表现优异的城市，利润率高达50%。 根据ARK的研究，虚拟世界的收入每年将增长17%，从现在的1800亿美元左右增长到2025年的3900亿美元。 ARK以为，自动叫车服务将把移动本钱降低到目前出租车平均本钱的十分之一，从而推动遍及回收。经通货膨胀调整后，拥有和谋划一辆私人汽车的本钱自T型车下线以来一直没有改变。ARK估计，假如大年夜规模使用，自动驾驶出租车每英里的本钱为0.25美元，这将推动其得到遍及回收。 在曩昔的两年里，美国联邦航空局通过容许公司在视线之外操作无人机，在某些环境下，容许运营无人机航空公司，启动了商用无人机行业。 佛罗里达州正在建造美国首个无人机载客垂直起降场，规划于2025年投入使用。新冠肺炎通过非接触式无人机配送加快了电子商务的试验和回收。ARK估计，在未来5年的某个时候，无人机将递送超过20%的包裹。 ARK估计，假如尺度普尔500指数成份股公司将1%的现金用于比特币，比特币的价钱将上涨约4万美元。 ARK公司以为，未来5年，自动化将为美国GDP增加5%，跳跳外汇，即1.2万亿美元。美国经济正处于类似于上世纪90年代初美国制造业的自动化水平。虽然制造业花了大年夜约25年时间才到达目前的自动化水平，但ARK以为，在未来5年里，美国经济的自动化速度将比现在快5倍。 3D打印缩短了设计和生产之间的时间，将权力转移给设计师，并以传统制造本钱的一小部门降低了供应链的巨大性。 当代价降至1000美元以下时，几乎所有年事超过40岁的人群都可以举行有效地癌症筛查，仅在美国就可能每年拯救140万人的生命。 如今，数字钱包正起头渗透到包含经纪和贷款在内的所有传统金融服务范畴。数字钱包可以成为金融产品之外的商业勾当的主导平台。 电动汽车销量将大年夜幅增长。电动汽车的标价正接近汽油动力汽车的平价，电动汽车市场的带领者正在开辟立异的电池设计，创造出更低的本钱行驶更远的电动汽车。 如今，ARM处置器正寄托移动生态系统来颠覆英特尔。将开源原则应用于硬件，RISC-V也正在成为低本钱计算范畴的尺度。 虽然细胞和基因疗法还处于早期阶段，但是新的细胞和基因治疗立异可以使肿瘤治疗的总方针市场增加20倍以上。 十一、3D打印 十四、第二代细胞与基因治疗